Charles Schwab vs XTB — který broker je lepší?

Výhody

• 0 USD provize na každém online pokynu na kótované americké akcie a ETF, bez omezení počtu kusů a bez omezení na proprietární fondy
• thinkorswim desktop, web i mobil jsou součástí zdarma — kompletní opční řetězce, thinkScript, backtesting a simulace paperMoney
• Opce za 0,65 USD za kontrakt, přičemž poplatek se promíjí u pokynů buy-to-close za 0,05 USD nebo méně
• Zhruba 7 700 podílových fondů bez transakčního poplatku v rámci Mutual Fund OneSource, plus nově emitované státní dluhopisy (Treasuries) v aukci za 0 USD
• Telefonní a chatová podpora 24/7 se zázemím téměř 400 fyzických poboček — u diskontního brokera nezvyklá kombinace
• Regulace SEC/FINRA s krytím SIPC a přidruženou bankou pojištěnou FDIC; mateřská společnost SCHW je kótovaná na NYSE a veřejně reportuje
• Schwab Global Account umožňuje online přístup na 12 zahraničních trhů v místní měně ze stejného přihlášení

Nevýhody

• Žádné spotové obchodování s kryptoměnami — pouze ETF, futures a akcie napojené na kryptoměny, což staví Schwab za Fidelity a výrazně za Robinhood
• Výchozí zametání nevyužité hotovosti (cash sweep) přináší téměř nic (0,01 % v době psaní tohoto textu); nevyužitou hotovost musíte ručně přesunout do fondu peněžního trhu
• Podílové fondy s transakčním poplatkem stojí až 49,95 USD za nákup, u některých rodin fondů se stropem 74,95 USD
• Sazby marže se pohybují u horní hranice amerického trhu — zhruba 11,8 % pod hranicí 25 000 USD, oproti středním jednociferným sazbám u Robinhood
• Zlomkové investování Stock Slices je omezeno na složky indexu S&P 500, takže nepokryje watchlist malých firem ani ADR
• Obchodování zahraničních akcií přes brokera stojí vyšší z částek 100 USD nebo 0,75 % z jistiny, což prodražuje příležitostné mezinárodní pokyny
• Směna měn přidává k provizi procentní poplatek: 1 % z jistiny za každou směnu pod 100 000 USD u Schwab Global Account, s postupným snižováním na 0,2 % od 1 000 000 USD — 100 USD při směně 10 000 USD. S výjimkou malých pokynů je poplatek za směnu vyšší než online provize. Mimo Global Account ceník společnosti Schwab připouští přirážku až 300 bazických bodů (3 %) u směn mezi USD a cizí měnou

Výhody

• xStation 5 je jednou z nejsilnějších platforem v bezprovizním segmentu - skutečný screener, tepelná mapa trhu, sentimentová data, ekonomický kalendář a zprávy v jednom prostředí, na webu, desktopu i mobilu s téměř totožnými funkcemi.
• Reálné akcie a ETF bez provize až do obratu 100 000 EUR za kalendářní měsíc; nad tuto hranici se účtuje pouze z přebytku 0,2 % s minimem 10 EUR.
• Žádný minimální vklad, navíc zlomkové akcie, takže měsíční spořicí plán lze začít téměř s jakoukoli částkou.
• Kotovaná na Varšavské burze od roku 2016 pod tickerem XTB, s auditovanými finančními výkazy a licencí KNF drženou nepřetržitě od roku 2005.
• Spready EUR/USD v průměru kolem 0,9 pipu na účtu Standard bez samostatné forexové provize - konkurenceschopné pro model založený jen na spreadu.
• Podpora je skutečně vícekanálová včetně telefonní linky, s týmy hovořícími místním jazykem napříč hlavními evropskými trhy - skutečný rozdíl oproti brokerům jen s aplikací a chatem.
• Mobilní aplikace si ponechává analytické nástroje místo toho, aby je vypustila, takže grafování a screening skutečně fungují i mimo stůl.

Nevýhody

• Poplatek za konverzi měny ve výši 0,5 % (0,8 % o víkendech a ve státní svátky) se uplatňuje vždy, když se měna instrumentu liší od měny účtu. U investora s EUR nakupujícího americké akcie se účtuje při vstupu i znovu při výstupu a výrazně převyšuje provizi, kterou nahrazuje.
• Měsíční poplatek za neaktivitu 10 EUR nastupuje po 365 dnech bez obchodu a 90 dnech bez vkladu - poplatek, který Trading 212 i eToro zrušili.
• Čtyři zveřejněná regulatorní opatření od roku 2018: pokuta KNF ve výši 9,9 mil. PLN za asymetrické skluzy (2018), pokuta AMF ve výši 300 000 EUR za compliance selhání a zavádějící reklamu (2021), brazilský zákaz obchodování od CVM (2023) a pokuta KNF ve výši 20 mil. PLN za porušení pravidel prodeje CFD podle MiFID II (2026).
• Žádné burzovně obchodované futures, žádné jednotlivé dluhopisy a žádné podílové fondy. Opce existují, ale jen zhruba 140 kontraktů na americké akcie a ETF, bez zveřejněné hlavní ceny za kontrakt.
• U kyperského subjektu stojí výběry pod 100 EUR 10 EUR - 10% srážka z výběru 99 EUR, což postihuje přesně malé účty, které politika bez minimálního vkladu přitahuje. Polský subjekt, u kterého je vedena většina klientů z EHP, si neúčtuje nic.
• Belizský subjekt (XTB International Limited, licence FSC 000302/438) je offshore licence úrovně 3 s podstatně slabší vymahatelností než u polského nebo britského subjektu. Ověřte si, ke kterému subjektu jste onboardováni.