Bitpanda vs finanzen.net ZERO — welcher Broker ist besser?

Vorteile

• Für Kundinnen und Kunden mit Sitz in Österreich und Deutschland übernimmt Bitpanda die steuerliche Abwicklung der Real Securities – für DACH-Anleger das wertvollste Merkmal überhaupt
• Echtes Aktieneigentum: mehr als 7.500 Aktien und 2.500 ETFs und ETCs zu pauschal EUR 1 je Trade, ausgeführt über die Börse Quotrix, mit Weitergabe von Dividenden, Splits und Kapitalmassnahmen
• Vier getrennte österreichische und deutsche Lizenzen – MiCAR-CASP bei der FMA und bei der BaFin, eine Wertpapierfirmen-Lizenz nach WAG 2018 und ein E-Geld-Institut mit PSD2-Erlaubnis
• Das Wertpapiergeschäft ist über die österreichische Anlegerentschädigung (AeW) gedeckt, die 90 % einer berechtigten Forderung bis EUR 20.000 ersetzt
• Kostenlose SEPA-Ein- und -Auszahlungen in Euro und zehn unterstützte Fiat-Währungen, darunter CHF, PLN, CZK und HUF
• Bitpanda Fusion bietet eine veröffentlichte Gebührenstaffel von 0,25 % bis 0,02 %, gebündelte Liquidität von über 12 Handelsplätzen, mehr als 2.000 Paare und natives TradingView-Charting auf demselben Guthaben
• Eine der bestbewerteten Anlage-Apps im DACH-Raum – 4,70 aus rund 55.000 Bewertungen im deutschen App Store
• Edelmetalle ohne Lager- oder Verwahrgebühr, mehrwertsteuerfrei, physisch eingelagert und versichert, Gold mit 0,5 % Kaufaufschlag

Nachteile

• Das Standard-Broker-Produkt versteckt seine Kosten im Kurs: Bitpanda nennt 0,99 % Aufschlag auf Bitcoin, räumt aber eine Spanne von 0,00 % bis 2,49 % je Trade ein – vor dem Öffnen der Zusammenfassung lässt sich also nicht vorhersagen, was eine Order kostet
• Silber und Platin tragen 2,5 % Kaufaufschlag und 2 % Verkaufsaufschlag – 4,5 % für den Hin- und Rückweg, bevor sich der Kurs überhaupt bewegt hat
• Günstiger Krypto-Handel setzt voraus, dass man von Fusion weiss und dorthin wechselt; die Standardoberfläche ist die teure
• Privat gehalten, ohne Börsennotierung und ohne Banklizenz, also mit deutlich weniger öffentlicher Finanzberichterstattung als beim an der Nasdaq notierten Coinbase
• Die österreichische FMA verhängte 2026 eine Geldstrafe von EUR 70.000 gegen die Bitpanda GmbH wegen Verstössen gegen Art. 7 und Art. 8 MiCAR (Whitepaper- und Marketingpflichten) – die erste MiCAR-Sanktion der Behörde, ein Transparenz- und kein Kundengeldverstoss
• Kein Forex, keine börsengehandelten Optionen, keine Futures und kein Anleihenmarkt – gehebeltes Engagement gibt es nur über Margin-Handel und Leverage-Token
• Margin-Handel auf Aktien bis 20x, mit alle vier Stunden anfallenden Finanzierungskosten und dokumentierten Regeln zur Rückzahlung bei negativem Eigenkapital, ist ein aggressives Produkt in einer App, die sich weitgehend an Einsteiger richtet

Vorteile

• EUR 0,00 Ordergebühr auf Aktien, ETFs, Fonds, Zertifikate und Optionsscheine, ohne Depotgebühr, ohne Fremdkostenzuschlag und ohne Handelsplatzentgelt
• Sparpläne auf Aktien, ETFs und Fonds kosten EUR 0,00 ab EUR 1,00 je Rate und ohne Mindermengenzuschlag
• Die bestbewertete App im deutschen Neobroker-Feld – rund 4,7 von 5 aus etwa 26.000 deutschen App-Store-Bewertungen – mit Limit-, Stop-, Stop-Limit-, Trailing-Stop-Loss- und OCO-Orders
• Der Handel ist in finanzen.net eingebettet, Deutschlands grösstes Finanzportal für Privatanleger, sodass Kurse, Nachrichten und Instrumentendaten ohne Aufpreis neben der Ordermaske liegen
• Erweiterte Handelszeiten: Wertpapiere montags bis freitags von 07:30 bis 23:00 Uhr und samstags von 14:00 bis 19:00 Uhr, Krypto rund um die Uhr
• Echte Coins im selben Konto – 59 Kryptowerte, verwahrt von der BaFin-beaufsichtigten Tangany GmbH in Deutschland, dazu mehr als 50 Krypto-ETPs einschliesslich Staking-Produkten
• Kinderdepot zu identischen Konditionen ohne laufende Kosten, und Schweizer Aktien sind handelbar
• Vollständige deutsche Steuerabwicklung über die Baader Bank: automatische Abgeltungsteuer, Freistellungsauftrag, Verlustverrechnung und jährliche Steuerdokumente

Nachteile

• Nur ein Handelsplatz. Jede Order geht an gettex, Kurse lassen sich also nicht vergleichen, und ausserhalb der Xetra-Kernzeit (09:00-17:30) ist der Spread die gesamten Kosten Ihres Trades, ohne jede Vergleichsgrösse
• Kein telefonischer Support in irgendeiner Form – der einzige Kanal ist ein Ticketsystem im Login, was auch Finanztip als Grund dafür nennt, dass ZERO beim Service nur im Mittelfeld landet
• Die Fair Use Policy behält sich die Kündigung ausdrücklich vor bei automatisiertem oder hochfrequentem Handel, bei Latenzarbitrage, bei 'wirtschaftlich sinnlosen' Geschäften oder schlicht dann, wenn das Konto nie eingezahlt wird
• Krypto kostet 1,0 % des Ordervolumens an Kommission (0,5 % Vermittlung plus 0,5 % Abwicklung) zusätzlich zum Spread, und Coins können weder ein- noch ausgeliefert werden – die Wallet ist ein geschlossenes System
• Drei-Unternehmens-Konstruktion: Die finanzen.net zero GmbH ist nur vertraglich gebundener Vermittler ohne eigene Lizenz, die DonauCapital Wertpapier GmbH trägt die Haftung, und die Baader Bank hält die Vermögenswerte. Das ist legal und offengelegt, aber es gibt keine einzelne verantwortliche Bilanz
• Keine Einzelanleihen, keine Gemeinschafts- oder Zweitdepots, keine Geschäftskonten, kein Demokonto, und nicht investiertes Guthaben wird mit 0,00 % p.a. verzinst