finanzen.net ZERO vs Scalable Capital — quel courtier est le meilleur ?

Avantages

• Commission d'ordre de 0,00 EUR sur les actions, ETF, fonds, certificats et warrants, sans frais de conservation, sans surtaxe de coût de tiers et sans frais de place de négociation
• Les plans d'épargne en actions, ETF et fonds coûtent 0,00 EUR à partir de 1,00 EUR par versement et ne comportent aucune surtaxe de quantité minimale
• Application la mieux notée du secteur allemand des néo-courtiers - environ 4,7 sur 5 sur environ 26 000 évaluations sur l'App Store allemand - avec des ordres limite, stop, stop-limite, stop suiveur et OCO
• Le trading est intégré à finanzen.net, le plus grand portail financier grand public d'Allemagne, si bien que les cotations, actualités et données d'instruments se trouvent à côté du bon d'ordre sans coût supplémentaire
• Horaires étendus : titres de 07:30 à 23:00 en semaine et de 14:00 à 19:00 le samedi, cryptomonnaies 24/7
• Véritables cryptomonnaies au comptant sur le même compte - 59 coins conservés par Tangany GmbH en Allemagne, sous la supervision de la BaFin, plus de 50 ETP crypto supplémentaires, y compris des produits de staking
• Compte junior aux mêmes conditions, sans frais courants, et le trading d'actions suisses est pris en charge
• Gestion fiscale allemande complète via Baader Bank : Abgeltungsteuer automatique, Freistellungsauftrag, compensation des pertes et documents fiscaux annuels

Inconvénients

• Une seule place de négociation. Chaque ordre part vers gettex, si bien que vous ne pouvez pas comparer les cotations, et hors des heures d'ouverture de Xetra (09:00-17:30) le spread constitue la totalité du coût de votre opération, sans rien pour le comparer
• Aucune assistance téléphonique d'aucune sorte - le seul canal est un système de tickets à l'intérieur de l'espace client, ce que Finanztip signale d'ailleurs comme la raison pour laquelle ZERO se classe en milieu de tableau sur le service
• La Fair Use Policy se réserve explicitement le droit de résilier les clients en cas de trading automatisé ou à haute fréquence, d'arbitrage de latence, de transactions « économiquement dénuées de sens », ou simplement de ne jamais alimenter le compte
• Les cryptomonnaies coûtent 1,0 % de la valeur de l'ordre en commission (0,5 % de courtage plus 0,5 % de règlement) en plus du spread, et les coins ne peuvent être ni déposés ni retirés - le portefeuille est un système fermé
• Structure à trois sociétés : finanzen.net zero GmbH n'est qu'un agent lié, sans licence, DonauCapital Wertpapier GmbH porte la responsabilité, et Baader Bank détient les actifs. C'est légal et publié, mais il n'existe aucun bilan unique responsable
• Aucune obligation individuelle, aucun compte joint ou compte secondaire, aucun compte professionnel, aucun compte de démonstration, et les liquidités non investies rapportent 0,00 % par an

Avantages

• Exécutions gratuites des plans d'épargne à partir de 1 EUR avec des montants fractionnés, sur plus de 2 700 ETF, 4 500 actions et 3 800 fonds - le catalogue le plus étoffé d'Europe.
• PRIME+ à 4,99 EUR par mois transforme le trading en un coût fixe plutôt que variable ; les ordres sans commission à partir de 250 EUR sur EIX atteignent le seuil de rentabilité à environ cinq transactions par mois. Les achats de PRIME ETF (Amundi, iShares, Vanguard, Xtrackers) à partir de 250 EUR sur EIX sont également gratuits sur le FREE Broker, et ne comptent donc pas dans ce calcul.
• Détient sa propre licence bancaire BCE complète depuis septembre 2025 et assure elle-même la conservation des titres de ses clients, avec des liquidités couvertes jusqu'à 100 000 EUR et des soldes PRIME+ répartis entre banques partenaires pour une couverture légale plus large.
• 2,60 % p.a. sur le compte de liquidités Scalable Overnight, versés mensuellement - sur des liquidités illimitées, avec ou sans PRIME+.
• Plus de 3 800 fonds communs de placement négociables sans commission d'entrée, ce qui est inhabituel chez un courtier à frais fixes et utile pour quiconque détient des positions historiques sur des fonds.
• Les résidents allemands bénéficient d'une retenue et d'un reversement automatiques de l'Abgeltungsteuer, de la contribution de solidarité et de l'impôt cultuel, avec délivrance de certificats fiscaux annuels.
• Courtage, compte de liquidités, robo-advisor (Scalable Wealth) et une ligne de crédit adossée à des titres se trouvent tous derrière une seule connexion, ce qui constitue un véritable argument de consolidation.

Inconvénients

• Depuis le 1er septembre 2026, les ordres gettex coûtent jusqu'à 1,99 EUR sur toutes les formules, contre 0,99 EUR auparavant, ce qui a effacé l'avantage de trading sans commission de PRIME+ qui rendait l'abonnement attractif sur cette place.
• Seulement trois places de trading - EIX, gettex et Xetra - sans accès direct aux bourses américaines ou à d'autres bourses étrangères, si bien que vous achetez des actions étrangères via une cotation allemande plutôt que sur leur marché national.
• Sur EIX, Scalable est l'unique teneur de marché sur la place vers laquelle elle vous achemine par défaut, ce qui correspond au même conflit broker-contrepartie hérité par le secteur après l'interdiction du PFOF.
• Des comptes exclusivement en euros, sans soldes multidevises ni frais de change détaillés, si bien que le coût réel d'un achat d'action étrangère n'apparaît pas sur l'avis d'opéré.
• Aucun support téléphonique : uniquement le chat et l'e-mail, avec des réponses lentes et des documents fiscaux en retard comme plainte la plus courante dans les avis d'utilisateurs.
• Le trading fractionné fonctionne dans les plans d'épargne mais pas dans les ordres ordinaires en versement unique, et il n'y a pas de compte de démonstration.