flatex vs interactive investor — quel courtier est le meilleur ?

Avantages

• Commission forfaitaire de 5,90 EUR sur les ordres allemands, américains, canadiens et sur les autres ordres étrangers, sans composante en pourcentage jusqu'à 40 000 EUR — un ordre de 10 000 EUR coûte le même prix qu'un ordre de 1 000 EUR
• Tous les plans d'épargne ETF et fonds s'exécutent avec une commission de 0,00 EUR, avec plus de 5 000 plans disponibles et aucun plafond sur le montant de versement
• Aucun droit de garde, aucun frais de compte, aucun frais d'inactivité, et des transferts de compte-titres entrants et sortants gratuits
• De véritables cryptomonnaies au comptant, sur environ 25 coins, à 0,6 %–0,7 % tout compris, détenues au sein de la banque allemande régulée plutôt que sous la forme d'un ETN
• Licence bancaire allemande complète sous la supervision de la BaFin et de la Bundesbank, avec une société mère cotée au MDAX (flatexDEGIRO SE, symbole FTK) publiant des comptes audités et conservant plus de 100 milliards d'EUR de titres de clients
• Simple sur le plan fiscal dans les deux marchés qu'elle sert : retenue automatique de l'Abgeltungsteuer allemande et règlement automatique de la KESt autrichienne à 27,5 % sur flatex.at
• Des sous-comptes en devises étrangères gratuits, afin que le produit en USD ou en CHF puisse être conservé plutôt que reconverti à chaque fois avec un spread
• Ouverture de compte rapide — flatex annonce une ouverture de compte entièrement numérique en cinq minutes, et aucun dépôt minimum n'est requis

Inconvénients

• 0,00 % d'intérêts créditeurs annuels sur les soldes en liquidités. Les concurrents versent 1 %–1,75 % sur le compte de règlement ou le compte à vue, si bien qu'un investisseur détenant 20 000 EUR en liquidités abandonne chaque année entre 200 et 350 EUR qui n'apparaissent dans aucun tableau de frais
• La conversion de devises coûte une marge absolue de 0,0040 USD par euro — soit environ 0,35 % — ce qui est moins bon que les 0,0030 USD publiés par Consorsbank et bien moins bon qu'un spécialiste multidevises
• Aucun trading d'options ou de contrats à terme sur Eurex ou aux États-Unis. Les certificats, les knock-outs et les CFD Société Générale sont les seuls instruments à effet de levier proposés
• Les cotations en temps réel sont facturées à l'usage : 25 gratuites par mois plus 10 par ordre exécuté, puis 0,01 EUR par requête, et la plateforme professionnelle flatex trader 2.0 coûte de 15 à 39 EUR par mois en supplément
• Le plancher de 5,90 EUR rend flatex coûteux pour les petits ordres — un achat de 300 EUR paie environ 2 % de commission avant les frais de place, alors qu'un neobroker à 1 EUR facture 0,3 %
• L'accès direct aux marchés étrangers est restreint : États-Unis, Canada, Euronext, Vienne, Zurich et Milan (vente uniquement). Il n'y a pas d'accès direct à Londres, Tokyo, Hong Kong ou aux marchés nordiques, et les plans d'épargne en actions coûtent 1,00 % du montant de versement

Avantages

• Abonnement mensuel fixe au lieu d'un pourcentage des actifs — 71,88 GBP par an sur Core couvre un portefeuille de 100 000 GBP, contre 250–350 GBP chez les concurrents au pourcentage
• 3,99 GBP par transaction sur actions britanniques et américaines sur Core et Plus, 2,99 GBP sur Premium, avec un ou deux crédits de transaction gratuits inclus sur les plans supérieurs
• Le Trading Account, le Stocks and Shares ISA et le SIPP sont tous couverts par le même abonnement, les frais de gestion administrative de la pension étant déjà inclus dans le prix, sans aucun frais sur les retraits de pension
• Les liquidités peuvent être détenues en GBP, EUR et USD, avec des intérêts versés sur les trois, de sorte qu'un aller-retour sur une action américaine n'a pas besoin de traverser deux fois l'écart de change
• Investissement mensuel programmé gratuit à partir de 25 GBP sur chaque plan, et transferts gratuits, tant entrants que sortants
• Plus de 40 000 options d'investissement sur 17 marchés mondiaux, y compris une gamme d'obligations et de gilts parmi les meilleures proposées sur une plateforme de courtage particulier au Royaume-Uni
• Recherche éditoriale solide : sélections de fonds notées par Morningstar, propre pôle de recherche d'ii et commentaires de marché rédigés par une équipe expérimentée de journalisme financier
• Centre de contact basé au Royaume-Uni, avec un bureau de négociation international ouvert jusqu'à 21:00 pour les horaires du marché américain

Inconvénients

• Les frais fixes sont pénalisants sur les petits soldes — 71,88 GBP par an représentent 1,44 % sur un portefeuille de 5 000 GBP, alors qu'une plateforme au pourcentage facturerait moins de 20 GBP
• Le plan Core est plafonné à un portefeuille de 100 000 GBP, si bien que dépasser cette limite impose un saut vers Plus à 179,88 GBP par an — une hausse de 150 %, déclenchée par la croissance du portefeuille et non par un choix de votre part
• Le réinvestissement des dividendes coûte 99p par ligne sur Core et Plus, ce qui érode discrètement l'avantage du forfait fixe pour les investisseurs axés sur le revenu détenant de nombreuses petites positions
• Une série de frais annexes que d'autres plateformes britanniques ne prélèvent pas : 5 GBP par mois pour les résidents hors du Royaume-Uni, 2 GBP plus la TVA par mois pour les documents papier, 25 GBP en cas de paiement refusé, 30 GBP par mois pour les comptes de société et de trust
• Seulement 17 marchés mondiaux contre 24 chez AJ Bell, les actions internationales hors Royaume-Uni et hors États-Unis coûtent 9,99 GBP par transaction sur Core, et il n'y a ni options, ni futures, ni CFD, ni crypto directe, ni fractions d'actions, ni compte de démonstration
• L'assistance n'est disponible qu'en semaine, de 07:45 à 17:30, sans couverture le week-end — AJ Bell répond au téléphone les samedis et dimanches