Beleggen vanuit Nederland: box 3, lijfrente, dividend

• Box 3 in 2026: een verondersteld rendement van 6,00% op beleggingen zoals aandelen, obligaties en crypto. Banktegoeden staan op 1,28% en schulden op 2,70%; beide zijn voorlopig en worden begin 2027 definitief vastgesteld.
• Belastingtarief: 36% over het voordeel uit sparen en beleggen.
• Heffingsvrij vermogen: EUR 59.357 per persoon, EUR 118.714 voor fiscale partners samen.
• Tegenbewijs: sinds 1 juli 2025 kunt u te veel betaalde box 3-belasting terugvragen als u uw werkelijke rendement aantoont.
• Hervorming: de wet die het werkelijke rendement belast, is niet in werking. Het kabinet stelt voor om vanaf 2028 winsten op financiële instrumenten bij verkoop te belasten; dat is een voorstel, geen wet.
• Dividend: 15% Nederlandse dividendbelasting, te verrekenen in uw aangifte inkomstenbelasting. Op Amerikaanse dividenden is het verdragstarief 15%.

Voor 2026 werkt de Belastingdienst met de Overbruggingswetgeving, met vaste percentages per vermogenscategorie:

Het zo berekende voordeel uit sparen en beleggen wordt belast tegen 36%.

Bepalend is de waarde op 1 januari 2026. Daaronder vallen ook rekeningen buiten Nederland, dus een rekening bij een buitenlandse broker telt ook mee. Bezittingen in een andere valuta rekent u om naar euro's tegen de wisselkoers van 1 januari 2026. Schulden tellen alleen mee boven een drempel van EUR 3.800, of EUR 7.600 met een fiscale partner gedurende het hele jaar.

Het heffingsvrij vermogen bedraagt EUR 59.357 per persoon; met een fiscale partner gedurende het hele jaar is het samen EUR 118.714.

Eén gevolg: in het huidige stelsel hangt de belasting aan de waarde op de peildatum, niet aan een afzonderlijke verkoop; hoe lang u een effect aanhoudt, speelt daarbij geen rol. Dat geldt alleen zolang het huidige stelsel van toepassing is; het kabinetsvoorstel voor 2028 zou dit voor financiële instrumenten veranderen (zie hieronder).

Sinds 1 juli 2025 kunnen belastingplichtigen die in box 3 te veel hebben betaald, geld terugvragen. Daarvoor moeten zij aantonen dat hun werkelijke rendement lager was. Dit is geregeld in de wet over het tegenbewijs in box 3 (Wet tegenbewijsregeling box 3); het formulier heet "Opgaaf werkelijk rendement". De regeling geldt totdat het nieuwe stelsel ingaat.

Voor 2026 schrijft de Belastingdienst: als uw werkelijke rendement later lager blijkt dan het veronderstelde, past hij uw box 3-inkomen aan in uw aangifte inkomstenbelasting 2026.

Daarvoor hebt u cijfers van uw broker nodig. LYNX schrijft op zijn Nederlandse pagina over de regeling dat het formulier bepaalde rekeninggegevens over het betreffende jaar vereist, en verwijst naar zijn jaarlijkse Activity Statement. Dat is een rekeningoverzicht, geen belastingformulier in het Nederlandse format. Wij hebben niet gecontroleerd welke andere brokers documenten voor dit formulier verstrekken.

• De Tweede Kamer heeft de wet over het werkelijke rendement in box 3 (Wet werkelijk rendement box 3, Kamerstuk 36.748) op 12 februari 2026 aangenomen.
• In een brief van 19 juni 2026 schreef het kabinet volgens de Rijksoverheid dat dit wetsvoorstel vanaf 2028 de basis blijft voor box 3; eventuele wijzigingen zouden in het Belastingplan 2027 komen, en een vermogenswinstbelasting wordt onderzocht.
• De Eerste Kamer hield haar plenaire debat op 30 juni 2026 en heeft de stemming uitgesteld totdat de aangekondigde novelle is behandeld.
• Op 13 oktober 2026 stemde haar commissie voor Financiën voorlopig in met de route van het kabinet en wacht zij tot de Tweede Kamer de novelle heeft behandeld. De wet is niet in werking.

Wat het kabinet voorstelt in zijn brief van 29 september 2026 (op 30 september 2026 aan de Eerste Kamer gestuurd), is evenmin wet:

• Vanaf 2028 zouden winsten op alle financiële instrumenten, waaronder aandelen, obligaties en opties, bij verkoop worden belast; voor de overige bezittingen zou dit in 2030 volgen.
• Het heffingsvrij vermogen in box 3 zou vanaf 2027 terugkeren naar het niveau van 2020, EUR 30.846.
• Vanaf 2028 zou een heffingsvrij resultaat van EUR 1.000 gelden.

Als dat gebeurt, zou het moment van verkoop voor financiële instrumenten weer van belang zijn. Wij weten niet hoe de hervorming afloopt.

De lijfrente is het Nederlandse product van de derde pijler. Zij bestaat als verzekering, als rekening (lijfrenterekening) en als beleggingsrecht (lijfrentebeleggingsrecht).

• Aftrek alleen bij een pensioentekort: premies zijn alleen aftrekbaar in een jaar waarin u een tekort hebt in uw pensioenopbouw (pensioentekort), en alleen tot uw jaarruimte.
• Niet-benutte ruimte: in 2026 omvat de reserveringsruimte niet-benutte ruimte uit de jaren 2016–2025 en is zij begrensd op EUR 42.753.
• Leeftijd: u hebt normaal gesproken jaarruimte als u in 2025 een pensioentekort had en de AOW-leeftijd plus 5 jaar nog niet hebt bereikt.

DEGIRO biedt in Nederland zo'n rekening aan (pensioenrekening). Volgens DEGIRO is het saldo bedoeld voor na de pensionering: uiterlijk aan het einde van het 5e jaar na het bereiken van de AOW-leeftijd moet u met het eindkapitaal een recht op uitkeringen aankopen. Eerder opnemen kan u het belastingvoordeel kosten, en vaak geldt een boete. Op dezelfde pagina noemt DEGIRO EUR 38.000 voor de ruimte; de Belastingdienst noemt EUR 42.753 voor 2026. Het cijfer van de Belastingdienst is bepalend.

Geen van de bronnen die wij hebben geraadpleegd, zegt of zo'n rekening is vrijgesteld in box 3. Wij doen daarover dan ook geen uitspraak.

Twee Nederlandse aanbieders die wij niet vergelijken en niet beoordelen, bieden ook een pensioenrekening aan: Meesman (volgens eigen zeggen met een vergunning van de AFM; de registervermelding konden wij niet bevestigen) en Brand New Day (omschrijft zichzelf als online pensioenbank; het toezicht hebben wij niet in een register gecontroleerd).

Groene beleggingen en groen sparen zijn vrijgesteld in box 3: in 2026 tot EUR 26.715 zonder en EUR 53.430 met een fiscale partner. Daarbovenop komt een heffingskorting van 0,1% van het vrijgestelde bedrag. Dit geldt alleen voor fondsen en beleggingen op het overzicht van de Belastingdienst.

• Nederlands dividend: de uitkerende vennootschap houdt 15% dividendbelasting in. Particulieren kunnen dit bedrag verrekenen in hun aangifte inkomstenbelasting.
• Amerikaans dividend: onder het verdrag tussen de Verenigde Staten en Nederland bedraagt de Amerikaanse bronbelasting op dividenden 15%; 5% geldt alleen voor kwalificerende directe deelnemingen in vennootschappen (IRS, Table 1).

Wij hebben niet gecontroleerd hoe in het buitenland ingehouden belasting in Nederland wordt verrekend.

• Beleggerscompensatiestelsel: alle Nederlandse banken en beleggingsondernemingen met een vergunning van DNB of de AFM vallen eronder. Als de onderneming failliet gaat, ontvangt u maximaal EUR 20.000 per persoon; het uiteindelijke bedrag hangt af van de vordering. Volgens de Rijksoverheid moeten beleggingsondernemingen het vermogen van klanten gescheiden houden van hun eigen vermogen.
• Depositogarantiestelsel: maximaal EUR 100.000 per rekeninghouder per bank.
• Ondernemingen met een EU-paspoort: volgens de AFM heeft een onderneming die met een Europees paspoort werkt geen AFM-vergunning en staat zij slechts beperkt onder toezicht van de AFM. Zij heeft een vergunning van de toezichthouder van haar thuisland.

Welke onderneming uw contractpartij is en waar zij een vergunning heeft, staat op de brokerpagina's. Meer over de beschermingsregelingen: regulering en depositobescherming.

• Lijfrente: DEGIRO (pensioenrekening). Bij Saxo hebben wij zo'n rekening niet gevonden.
• Documenten voor het tegenbewijs: LYNX (Activity Statement met toelichting bij het formulier).
• Website in het Nederlands: DEGIRO, LYNX, Saxo, BUX, Lightyear en Trade Republic.

Het overzicht met bron en datum voor elke vermelding staat op de pagina brokers voor beleggers in Nederland. Alle brokers die klanten met woonplaats in Nederland accepteren: brokeroverzicht voor Nederland; voor ETF-beleggers: ETF-brokers voor Nederland.

• of een lijfrenterekening is vrijgesteld in box 3;
• of Nederland een belasting op effectentransacties heft: de bron in ons onderzoek ondersteunde geen uitspraak, ja noch nee;
• hoe in het buitenland ingehouden bronbelasting in Nederland wordt verrekend;
• welke andere brokers documenten verstrekken voor het formulier "Opgaaf werkelijk rendement", en hoe Trade Republic, Revolut, Bitpanda en eToro met de Nederlandse belasting omgaan;
• de definitieve percentages voor 2026 voor banktegoeden en schulden (die volgen begin 2027) en de uitkomst van de hervorming;
• de registervermelding van Meesman en het toezicht op Brand New Day.

1. 1Leg de waarde van alle rekeningen op 1 januari vast, buitenlandse inbegrepen.
2. 2Als uw werkelijke rendement lager was dan het veronderstelde, verzamel dan de jaaroverzichten voor het formulier "Opgaaf werkelijk rendement".
3. 3Laat vóór een inleg in een lijfrente uw jaarruimte berekenen; de Belastingdienst legt uit hoe.
4. 4Volg de hervorming: vanaf 2028 zouden verkopen van financiële instrumenten weer fiscaal kunnen meetellen.

• Belastingdienst, Berekening box 3-inkomen 2026
• Belastingdienst, Fiscale Informatie 2026: Bezittingen en schulden (box 3) en Uitgaven voor inkomensvoorzieningen
• Belastingdienst, Hoe bereken ik mijn jaarruimte? en Groene beleggingen
• Belastingdienst, Dividendbelasting en Als u dividend uitkeert
• Rijksoverheid, Box 3 en Tijdlijn werkelijk rendement box 3
• Rijksoverheid, Beleggingsonderneming failliet en Depositogarantiestelsel
• Eerste Kamer, Wetsvoorstel 36.748 Wet werkelijk rendement box 3 en de brief van het kabinet van 29 september 2026
• AFM, Register beleggingsondernemingen
• IRS, Tax Treaty Table 1
• DEGIRO, Lijfrente en belastingvoordeel; LYNX, Tegenbewijsregeling box 3
• Meesman, homepage; Brand New Day, homepage

Dit artikel dient uitsluitend ter informatie en vormt geen beleggings-, juridisch of fiscaal advies.