comdirect vs Swissquote — qual corretora é melhor?

Vantagens

• A gama de produtos mais ampla dos três operadores alemães estabelecidos: ações, ETF, fundos, obrigações, certificados, warrants, CFD e opções e futuros diretos na Eurex, numa só conta
• Excelente conjunto de plataformas — o ProTrader para negociação em tempo real com vários monitores, o O&F-Trader com simulador de margem, o CFD Trader com uma demo gratuita, além de uma API REST documentada e integrações com stock3, TraderFox e Quant4you
• O dinheiro fica protegido pelo Commerzbank AG: cobertura legal do EdB de 100.000 EUR, mais o fundo voluntário BdB Einlagensicherungsfonds, que protege particulares até 3 milhões de EUR, com supervisão direta do BCE enquanto instituição significativa
• A custódia é agora gratuita para contas abertas a partir de 15 de julho de 2026, e a segunda conta sempre foi gratuita
• Preços baratos para derivados na Eurex: 1,50 EUR por contrato de opção sobre ação individual e 1,50 EUR pelo futuro MicroDAX, cada um com um mínimo de execução de 9,90 EUR
• Totalmente simples do ponto de vista fiscal para residentes na Alemanha — retenção automática do Abgeltungsteuer, Freistellungsauftrag, contas de compensação de perdas e certificados fiscais anuais gratuitos
• Existe uma Pure Depot a 1,00 EUR para investidores que só precisam da gettex e de planos de poupança, e um desconto Viel-Trader de 15 % recompensa 125 ou mais operações por semestre

Desvantagens

• As comissões padrão estão entre as mais altas do mercado: 4,90 EUR mais 0,25 % do valor da ordem, com um mínimo de 9,90 EUR e um máximo de 59,90 EUR, mais uma taxa de local de negociação de 2,50 EUR — cerca de quatro vezes o que a flatex cobra numa ordem de 10.000 EUR
• Os planos de poupança custam 1,50 % do montante investido por execução. Num plano de ETF mensal de 500 EUR, isso equivale a 7,50 EUR por mês, ou 90 EUR por ano, quando a Consorsbank e a flatex não cobram nada
• O apoio ao cliente é a falha mais evidente: 1,4 em 5 no Trustpilot, com base em 4.117 avaliações, dominadas por queixas sobre tempos de espera telefónica extremamente longos e respostas pouco úteis, apesar do serviço 24 horas por dia, 7 dias por semana, anunciado
• O valor de 3,90 EUR por operação anunciado aplica-se apenas a novos clientes de conta durante 36 meses, após os quais volta a aplicar-se a tarifa completa — o número em destaque não é o preço que acaba por pagar
• A económica Pure Depot é fortemente limitada: apenas gettex, sem negociação fora de bolsa, sem derivados, sem IPO, sem ProTrader, sem crédito sobre títulos, sem conta conjunta nem segunda conta
• Sem criptomoeda à vista e sem carteira digital — a exposição limita-se a certificados cripto e ETN, e as operações no estrangeiro são liquidadas às taxas de câmbio de referência do Commerzbank, em vez de uma margem percentual publicada; a própria divulgação de custos da comdirect estima a conversão em 1 %

Vantagens

• Banco suíço licenciado pela FINMA, cotado na SIX Swiss Exchange (SQN), com resultados anuais publicados — CHF 88,7 mil milhões em ativos de clientes e cerca de 750.000 contas
• A proteção de depositante esisuisse cobre o numerário até CHF 100.000, e os valores mobiliários em custódia permanecem propriedade do cliente, fora do balanço do banco
• A comissão de custódia está limitada a um máximo de CHF 50 por trimestre (CHF 200 por ano) para clientes privados, pelo que carteiras grandes pagam um custo fixo, e não percentual
• Os preços do ETF Leaders limitam a comissão de ETF cotados na SIX a CHF 9 acima de CHF 1.000, independentemente da dimensão da ordem
• Custódia real de criptomoedas em mais de 50 moedas dentro de um banco regulado, com a custódia de criptomoedas incluída na comissão normal desde 2025
• Um único acesso cobre negociação, banca suíça, cartões de débito, pagamentos, planos de poupança e contas de reforma do pilar 3a
• Extrato eTax gratuito para residentes suíços, o que elimina uma verdadeira tarefa anual
• Apoio ao cliente suíço em quatro línguas, incluindo alemão, francês, italiano e inglês, com escritórios locais em vez de um call center deslocalizado

Desvantagens

• A comissão é elevada para padrões internacionais — CHF 29 numa ordem de CHF 10.000 e CHF 190 acima de CHF 50.000, quando as corretoras de desconto globais cobram valores de um só dígito
• A conversão cambial custa 0,95 % nas principais divisas, uma das margens mais caras entre as corretoras europeias e o custo dominante para quem compra ativos dos EUA a partir de um saldo em CHF ou EUR
• Aplica-se uma comissão de custódia a partir do primeiro franco — mínimo de CHF 80 por ano mais 8,1 % de IVA — o que é proporcionalmente pesado para carteiras pequenas
• Juro zero sobre os saldos em numerário em todas as divisas e níveis, numa altura em que vários concorrentes pagam uma taxa de mercado monetário
• Os depósitos por cartão custam 1,9 % na Suíça e na Europa, e os levantamentos por SEPA custam EUR 2
• A plataforma de valores mobiliários e a plataforma de CFD/forex (CFXD) estão em acessos separados, o que fragmenta a experiência para clientes multiproduto