CapTrader vs Fidelity Investments — který broker je lepší?

Výhody

• Německá investiční firma pod dohledem BaFin (institucionální číslo 10156708) se sídlem v Düsseldorfu, s německým smluvním právem a bezplatnou německou linkou do 20:00
• Opce a futures na Eurexu za 2,00 EUR za kontrakt, futures Mini-DAX za 1,00 EUR a CME Micro E-minis za 1,25 USD — konkurenceschopné vůči čemukoli, co je dostupné německým retailovým obchodníkům
• Přístup k více než 160 obchodním místům, více než 1,2 milionu nástrojů, přes milion dluhopisů a 37 000 fondů z jediného multiměnového účtu
• Žádný poplatek za vedení účtu, žádný poplatek za úschovu, žádný poplatek za neaktivitu a bezplatné reálné účty na TWS, CapTrader Desktop, AgenaTrader Andromeda a TraderFox Trading-Desk
• Německé akcie na Tradegate, gettex, Chi-X a Turquoise DE už od minima 2,00 EUR — znatelně levnější než minimum 4,00 EUR na Xetře u malých pokynů
• Hodnocení Trustpilot 4,9 z více než 800 recenzí, přičemž jako důvod je stále uváděna podpora
• Pod tím stojí exekuční infrastruktura Interactive Brokers: SmartRouting, marže v reálném čase, více než 60 typů pokynů a vyspělé API

Nevýhody

• Abgeltungsteuer se nesráží. Němečtí investoři tak získávají výhodu ze složeného úročení, musí ale vše sami přiznat prostřednictvím Anlage KAP a Freistellungsauftrag není možný — pro mnoho lidí to samo o sobě CapTrader vylučuje
• Provize jsou viditelnou přirážkou k vlastnímu ceníku Interactive Brokers: 0,10 % s minimem 4,00 EUR na Xetře oproti 0,05 % a 1,25 EUR u IBKR a 0,01 USD za akcii oproti 0,0035 USD u IBKR
• Směna měn stojí 0,3 bazického bodu s minimem 3,75 EUR — jedenapůlnásobek toho, co IBKR účtuje přímo, a minimum se citelně projeví u každé malé konverze
• Náhrada pro investory z EHP odpovídá irskému systému ve výši 90 % z 20 000 EUR, což je málo oproti německé záruce vkladů ve výši 100 000 EUR, na kterou jsou investoři zvyklí
• Minimální vklad 2 000 EUR a minima na pokyn činí malé, pravidelné nákupy ETF neekonomickými; neexistují žádné bezplatné spořicí plány
• Žádné spotové kryptoměny — pouze futures na Bitcoin a burzovně obchodované produkty — a tržní data v reálném čase vyžadují placené měsíční předplatné za každou burzu

Výhody

• 0 USD za online obchody s americkými akciemi a ETF, a Fidelity nepřijímá platby za tok objednávek u akciových pokynů
• Indexové podílové fondy s nulovým nákladovým poměrem (rodina FZROX) — žádný jiný velký americký broker se jim v nákladech fondu nevyrovná
• Uplatnění a přiřazení opcí stojí 0 USD a pokyny buy-to-close za 0,65 USD nebo méně jsou zdarma
• Žádný poplatek za odchozí převod účtu, žádný poplatek za tuzemský bankovní převod a žádný poplatek za neaktivitu nebo vedení účtu
• Nevyužitá hotovost se ve výchozím nastavení převádí do fondu peněžního trhu SPAXX místo téměř bezúročného bankovního sweepu, takže neinvestované zůstatky vydělávají výnos vázaný na trh bez ručního zásahu
• Mezinárodní obchodování na 25 trzích s vypořádáním v 16 měnách, za 9 GBP ve Spojeném království a 19 EUR na trzích eurozóny
• Výzkum špičkové třídy: přibližně sedm poskytovatelů zpráv třetích stran plus vlastní Equity Summary Score, a trvale první místo v hodnocení výzkumu a vzdělávání
• Investování do zlomkových akcií už od 1 USD napříč širokým americkým univerzem, nejen mezi složkami velkokapitálových indexů

Nevýhody

• Žádné futures, žádné opce na futures a žádný retailový forex — tvrdá překážka pro makro a komoditní obchodníky
• Žádný demo účet ani simulátor, takže neexistuje způsob, jak si strategii vyzkoušet přímo v platformě
• Kryptoměny jsou omezeny na Bitcoin, Ethereum a Litecoin se spreadem až do 1 % zabudovaným v ceně a nejsou chráněny SIPC
• Nové účty jsou fakticky jen pro rezidenty USA; Fidelity uvádí, že neotevírá účty klientům s bydlištěm mimo Spojené státy a omezuje stávající účty, když se klienti přestěhují do zahraničí
• Nástroje pro grafy a kreslení v Trader+ jsou slabší než u thinkorswim a chybí engine pro backtesting
• Měnová přirážka u mezinárodních obchodů vypořádaných v USD začíná na plných 100 bazických bodech pod hranicí 100 000 USD — nákladné pro malé zahraniční pokyny