Lightyear vs flatex — který broker je lepší?

Výhody

• Nulová provize a nulový poplatek za úschovu u ETF, takže měsíční plán do ETF nestojí nic na realizaci ani na držení
• Pokyny na americké akcie stojí 0,1 % s limitem 1 USD — obchod za 20 000 USD tak stále stojí jediný dolar
• Žádný poplatek za vedení účtu, žádný poplatek za platformu, žádný poplatek za neaktivitu a žádný poplatek za výběr, ve skutečně krátkém sazebníku poplatků
• Zlomkové akcie už od 1 EUR, s multiměnovými zůstatky v EUR, GBP a USD vedenými zdarma
• Hotovost je úročena prostřednictvím fondů peněžního trhu s ratingem AAA od společností BlackRock a J.P. Morgan, s uváděnou sazbou kolem 2,2 % APY u eur
• Dva regulátoři: EFSA v Estonsku (licence 4.1-1/31) a FCA ve Spojeném království (FRN 987226), přičemž americké cenné papíry jsou uloženy u společnosti Alpaca, člena SIPC
• Mobilní aplikace je opravdu dobře udělaná — zvukové přenosy z výsledkových hovorů, fundamentální data a plány Auto-Invest bez zbytečného balastu

Nevýhody

• Konverze měny 0,35 % je v pořádku oproti bance, ale drahá oproti Interactive Brokers, a účtuje se pokaždé, když si za eurový zůstatek koupíte americkou akcii
• Žádné opce, futures, CFD, forex ani marže a žádné komodity — nabídka produktů je záměrně krátká
• Pouze pokyny market, limit a opakované pokyny. Žádný stop-loss, žádné good-till-cancelled, žádné podmíněné pokyny
• Žádný demo účet a žádné strukturované vzdělávání, což je zvláštní mezera u platformy zaměřené na nové investory
• Podpora je pouze přes e-mail a chat v aplikaci, bez telefonní linky, a u složitějších dotazů se uvádí doba odezvy v řádu několika dnů
• Založena v roce 2020 a v soukromém vlastnictví, bez historie prověřené celým tržním cyklem — auditované účetní závěrky jsou veřejně zveřejňovány za všechny tři subjekty

Výhody

• Paušální provize 5,90 EUR za německé, americké, kanadské a další zahraniční pokyny bez procentuální složky do 40 000 EUR — obchod za 10 000 EUR stojí stejně jako obchod za 1 000 EUR
• Všechny spořicí plány na ETF a fondy se provádějí s provizí 0,00 EUR, s nabídkou přes 5 000 plánů a bez stropu na výši spoření
• Žádný poplatek za úschovu, žádný poplatek za vedení účtu, žádný poplatek za neaktivitu a bezplatné příchozí i odchozí převody depa
• Skutečné spotové kryptoměny v přibližně 25 mincích za 0,6 %–0,7 % all-in, držené uvnitř regulované německé banky, a ne v podobě ETN wrapperu
• Plnohodnotná německá bankovní licence pod dohledem BaFin a Bundesbank, s mateřskou společností kótovanou v MDAX (flatexDEGIRO SE, ticker FTK), která zveřejňuje auditované účetní závěrky a spravuje přes 100 miliard EUR klientských cenných papírů v úschově
• Daňově jednoduchý na obou trzích, které obsluhuje: automatická srážka německé Abgeltungsteuer a automatické vypořádání rakouské KESt sazbou 27,5 % na flatex.at
• Bezplatné podúčty v cizí měně, takže výnosy v USD nebo CHF lze držet místo toho, aby se při každé konverzi zpět převáděly se spreadem
• Rychlé onboardování — flatex inzeruje pětiminutové plně digitální otevření účtu a nevyžaduje se žádný minimální vklad

Nevýhody

• 0,00 % p.a. kreditní úrok z hotovostních zůstatků. Konkurenti platí 1 %–1,75 % na zúčtovacím nebo spořicím účtu, takže investor s 20 000 EUR v hotovosti přichází o 200–350 EUR ročně, které se v žádné tabulce poplatků nikdy neobjeví
• Konverze měny stojí absolutní marži 0,0040 USD na euro — přibližně 0,35 % — což je horší než zveřejněných 0,0030 USD u Consorsbank a mnohem horší než u specialisty na více měn
• Žádný Eurex ani americké opce a futures vůbec. Certifikáty, knock-outy a CFD od Société Générale jsou jediné pákové instrumenty v nabídce
• Kotace v reálném čase jsou měřené: 25 zdarma měsíčně plus 10 za každý provedený pokyn, poté 0,01 EUR za dotaz, a profesionální platforma flatex trader 2.0 stojí navíc 15–39 EUR měsíčně
• Spodní hranice 5,90 EUR činí flatex drahým pro malé objednávky — nákup za 300 EUR zaplatí asi 2 % na provizi před náklady obchodního místa, zatímco neobroker za 1 EUR účtuje 0,3 %
• Přímý přístup na zahraniční trhy je úzký: USA, Kanada, Euronext, Vídeň, Curych a Milán (pouze prodej). Neexistuje přímý přístup do Londýna, Tokia, Hongkongu ani severských zemí a spořicí plány na akcie stojí 1,00 % z výše spoření