BUX vs finanzen.net ZERO — welcher Broker ist besser?

Vorteile

• Seit Juli 2024 im Eigentum von ABN AMRO, mit Clearing und Verwahrung über die ABN AMRO Clearing Bank — ein deutlich stärkerer Rückhalt als beim wagniskapitalfinanzierten Start-up davor
• ETFs und ETCs kosten in jedem Tarif EUR 0,99 je Market Order, auch in Basic — sie stehen in einer eigenen Spalte und werden nicht auf die EUR-3,99-Staffel der europäischen Aktien gezogen
• Provisionsfreie Zero Orders in den Tarifen Plus und Prime — drei im Monat in Plus, fünf in Prime —, dazu kostenlose Sparplanausführungen in jedem Tarif, auch in Basic, die nicht gegen dieses Kontingent zählen
• Bruchstückaktien ab EUR 5, womit kleine regelmässige Käufe hochpreisiger US-Aktien überhaupt erst sinnvoll funktionieren
• US-Market-Orders kosten in jedem Tarif EUR 0,99; Realtime-Kurse, Ein- und Auszahlungen sind kostenlos
• Offen für Ansässige in acht europäischen Ländern, darunter Deutschland, Österreich und Irland — einer der wenigen euro-nativen App-Broker, der im DACH-Raum überhaupt zugänglich ist
• Aufsicht durch die AFM, Wertpapiere über das niederländische Anlegerentschädigungssystem bis EUR 20.000 gedeckt, Barmittel bei einer Bank zu den Bedingungen der Einlagensicherung
• Die App ist wirklich gut gebaut: aufgeräumte Orderstrecke, Investment Plans zur Automatisierung und von Experten zusammengestellte Portfolios für alle, die nicht selbst auswählen wollen

Nachteile

• Der kostenlose Basic-Tarif ist überall ausser bei ETFs der teure: 0,20 % pro Jahr auf das investierte Vermögen, EUR 3,99 je europäischer Aktienorder, 0,75 % Währungsumrechnung, keine Zinsen auf Barmittel, keine Zero Orders und keine Limit Orders — ein Depot über EUR 20.000 zahlt allein an Servicegebühr mehr, als das Plus-Abo kostet
• Die AFM hat die BUX B.V. im November 2024 mit EUR 1,6 Millionen belegt, veröffentlicht im März 2025, wegen Anbringvergütungen an Finfluencer, Vergleichsportale und Bestandskunden — ein Verstoss gegen das Provisionsverbot; ein Wohlverhaltensthema, das man aber kennen sollte, bevor man irgendeine BUX-Empfehlung liest
• Zero Orders sind kontingentiert statt unbegrenzt: drei im Monat in Plus, fünf im Monat in Prime; danach gilt wieder die kostenpflichtige Market-Order-Staffel
• BUX ist weder deutsche noch österreichische auszahlende Stelle: Es wird keine Abgeltungsteuer und keine KESt an der Quelle einbehalten, Anleger im DACH-Raum müssen Gewinne und Dividenden über die Anlage KAP beziehungsweise das österreichische Pendant selbst erklären
• Sehr schmales Produktangebot — nur Aktien, ETFs und ETPs. Keine Anleihen, keine Investmentfonds, keine Optionen, keine Futures, kein Forex; der direkte Kryptohandel wurde im März 2024 eingestellt
• Zero Orders werden nur in einem Sammelauftrag nach Börsenschluss ausgeführt — der provisionsfreie Weg lässt Ihnen untertägig keinerlei Kontrolle über den Ausführungskurs
• In keinem Tarif Telefonsupport; alles läuft über In-App-Chat und E-Mail zu Geschäftszeiten von Montag bis Freitag
• Das im August 2025 eingeführte Abomodell ersetzte ein weitgehend kostenloses Produkt und kam bei der bestehenden Nutzerschaft schlecht an, was sich in den jüngeren öffentlichen Bewertungen deutlich niederschlägt

Vorteile

• EUR 0,00 Ordergebühr auf Aktien, ETFs, Fonds, Zertifikate und Optionsscheine, ohne Depotgebühr, ohne Fremdkostenzuschlag und ohne Handelsplatzentgelt
• Sparpläne auf Aktien, ETFs und Fonds kosten EUR 0,00 ab EUR 1,00 je Rate und ohne Mindermengenzuschlag
• Die bestbewertete App im deutschen Neobroker-Feld – rund 4,7 von 5 aus etwa 26.000 deutschen App-Store-Bewertungen – mit Limit-, Stop-, Stop-Limit-, Trailing-Stop-Loss- und OCO-Orders
• Der Handel ist in finanzen.net eingebettet, Deutschlands grösstes Finanzportal für Privatanleger, sodass Kurse, Nachrichten und Instrumentendaten ohne Aufpreis neben der Ordermaske liegen
• Erweiterte Handelszeiten: Wertpapiere montags bis freitags von 07:30 bis 23:00 Uhr und samstags von 14:00 bis 19:00 Uhr, Krypto rund um die Uhr
• Echte Coins im selben Konto – 59 Kryptowerte, verwahrt von der BaFin-beaufsichtigten Tangany GmbH in Deutschland, dazu mehr als 50 Krypto-ETPs einschliesslich Staking-Produkten
• Kinderdepot zu identischen Konditionen ohne laufende Kosten, und Schweizer Aktien sind handelbar
• Vollständige deutsche Steuerabwicklung über die Baader Bank: automatische Abgeltungsteuer, Freistellungsauftrag, Verlustverrechnung und jährliche Steuerdokumente

Nachteile

• Nur ein Handelsplatz. Jede Order geht an gettex, Kurse lassen sich also nicht vergleichen, und ausserhalb der Xetra-Kernzeit (09:00-17:30) ist der Spread die gesamten Kosten Ihres Trades, ohne jede Vergleichsgrösse
• Kein telefonischer Support in irgendeiner Form – der einzige Kanal ist ein Ticketsystem im Login, was auch Finanztip als Grund dafür nennt, dass ZERO beim Service nur im Mittelfeld landet
• Die Fair Use Policy behält sich die Kündigung ausdrücklich vor bei automatisiertem oder hochfrequentem Handel, bei Latenzarbitrage, bei 'wirtschaftlich sinnlosen' Geschäften oder schlicht dann, wenn das Konto nie eingezahlt wird
• Krypto kostet 1,0 % des Ordervolumens an Kommission (0,5 % Vermittlung plus 0,5 % Abwicklung) zusätzlich zum Spread, und Coins können weder ein- noch ausgeliefert werden – die Wallet ist ein geschlossenes System
• Drei-Unternehmens-Konstruktion: Die finanzen.net zero GmbH ist nur vertraglich gebundener Vermittler ohne eigene Lizenz, die DonauCapital Wertpapier GmbH trägt die Haftung, und die Baader Bank hält die Vermögenswerte. Das ist legal und offengelegt, aber es gibt keine einzelne verantwortliche Bilanz
• Keine Einzelanleihen, keine Gemeinschafts- oder Zweitdepots, keine Geschäftskonten, kein Demokonto, und nicht investiertes Guthaben wird mit 0,00 % p.a. verzinst