justTRADE vs Trade Republic — quale broker è migliore?

Pro

• Tre sedi di negoziazione in concorrenza (LS Exchange, Quotrix, Tradegate BSX) con un ordine a richiesta di quotazione che si esegue esattamente al prezzo confermato - nessun ordine a mercato, nessuna sorpresa in fase di esecuzione
• 1,00 EUR per ordine su azioni o ETF su LS Exchange e Tradegate BSX, senza valore minimo dell'ordine: può acquistare anche una sola azione
• Nessuna commissione di custodia, nessuna commissione di conto, nessuna commissione di inattività, nessun addebito per dividendi, operazioni societarie o trasferimenti in uscita
• I piani di risparmio su ETF, ETC, materie prime, crypto e wikifolios costano 0 EUR di commissione d'ordine a partire da 25 EUR al mese
• Crypto spot reali nello stesso conto - oltre 65 coin detenute da Tangany GmbH in Germania, sotto la vigilanza BaFin, negoziabili 24/7, a partire da 25 EUR allo 0,125%
• Sutor Bank (fondata nel 1921) detiene la licenza bancaria, quindi la liquidità rientra nella garanzia di legge di 100.000 EUR oltre al fondo volontario delle banche private
• Gestione fiscale tedesca completa: Abgeltungsteuer e imposta ecclesiastica trattenute automaticamente, base di costo FIFO, certificato fiscale annuale e certificato delle perdite gratuiti
• Circa 1,75 milioni di certificati e warrant da sette emittenti, con commissione di 0 EUR presso i quattro partner Gold

Contro

• L'apertura del conto richiede la cittadinanza tedesca E la residenza fiscale in Germania - un permesso di soggiorno è esplicitamente non sufficiente, il che esclude una larga parte dei residenti in Germania
• Non è possibile trasferire un portafoglio titoli esistente in justTRADE. I Depotuebertraege in entrata non sono affatto supportati, quindi il cambio di broker comporta la vendita e la realizzazione fiscale
• Il materiale pubblicitario pubblico riporta ancora 'ab 0 EUR Orderprovision', mentre il listino prezzi del 08.06.2026 addebita 2,90 EUR come tariffa standard e 1,00 EUR su due sedi di negoziazione - i neobroker tedeschi più economici sono ora più convenienti sullo stesso ordine
• L'assistenza è solo via e-mail: nessuna hotline telefonica, nessuna live chat, solo in tedesco
• Nessuna obbligazione singola, nessun fondo comune, e le azioni francesi, italiane, spagnole e greche (oltre ai relativi ADR) non sono negoziabili a causa delle imposte locali sulle transazioni finanziarie
• La liquidità non investita paga lo 0,00% annuo, mentre uno scoperto tollerato costa il 9,00% annuo; la risposta del broker è invece di venderLe ETF monetari

Pro

• Costo esterno di regolamento fisso di EUR 1,00 per ordine, senza percentuale, senza minimo e senza massimo: un'operazione da EUR 50.000 costa quanto una da EUR 50.
• I piani di accumulo in azioni, ETF, obbligazioni e criptovalute vengono eseguiti a EUR 0 a partire da EUR 1 per rata, con azioni frazionarie su circa 4.900 strumenti.
• Licenza bancaria BCE completa detenuta direttamente da dicembre 2023, con liquidità coperta fino a EUR 100.000 dalla garanzia legale tedesca sui depositi.
• Interessi pagati sulla liquidità non investita, il 2,5% annuo in Germania e circa il 3% annuo in diversi altri mercati, invece dello zero pagato dalla maggior parte dei broker.
• Un'unica app riunisce il conto titoli, un IBAN tedesco personale, una carta di debito Visa e il Saveback fino all'1% della spesa con carta, con un tetto di EUR 15 al mese.
• Circa 500 obbligazioni negoziabili in tagli ridotti, che danno agli investitori retail accesso diretto a un mercato che di solito parte da tagli da EUR 100.000.
• Ai residenti in Germania l'Abgeltungsteuer viene trattenuta e versata automaticamente, quindi non serve dichiarare le plusvalenze.
• Trasferire i titoli a un altro broker non costa nulla, quindi un portafoglio costruito qui non resta vincolato da commissioni di uscita.

Contro

• Da quando l'UE ha vietato il pagamento per il flusso degli ordini a giugno 2026, il percorso predefinito 'Best Price' esegue gli ordini contro il book di Trade Republic: la società fissa il prezzo da cui trae profitto e non pubblica dati sugli spread.
• L'assistenza clienti si avvia dall'interno dell'app, per telefono o in chat dal vivo 24 ore al giorno secondo Trade Republic, e non ci sono filiali in cui entrare; trasferimenti bloccati e conti congelati sono la lamentela dominante in un punteggio Trustpilot di circa 3,3.
• Il costo del cambio sulle azioni USA è incorporato nel prezzo in euro quotato sul percorso predefinito anziché indicato separatamente, e un ordine Direct Price su Nasdaq o NYSE viene convertito al momento dell'esecuzione senza ricarico dichiarato, per cui il costo reale di un'operazione in valuta estera non è verificabile dai documenti di Trade Republic.
• Niente opzioni, niente futures, niente fondi comuni e nessun accesso diretto alla borsa sul percorso predefinito: la gamma di prodotti si ferma ben prima di quella di un broker a servizio completo.
• Il listino prezzi che abbiamo potuto ottenere è l'edizione di aprile 2023; la versione attuale è consultabile solo all'interno dell'app, quindi qualsiasi commissione letta altrove va verificata con il tariffario del proprio conto.
• Le imposte sono gestite alla fonte solo per i residenti in Germania; gli investitori negli altri 17 mercati devono dichiarare tutto da sé.