Qtrade Direct Investing 對比 Questrade — 哪間券商較好？

優點

• 股票、ETF 及互惠基金同樣是 CAD 0 佣金——是三者之中唯一連互惠基金亦免佣的加拿大經紀商
• 每個公司頁面均免費附有 Morningstar 分析師建議、目標價及基本面研究，無需訂閱數據
• Portfolio Analytics 為您的投資組合評分、與基準比較，並按估值、表現及資產配置作分拆
• 在加拿大獨立評測中客戶服務一直名列前茅，職員熟悉註冊帳戶及稅務問題
• 提供真正的 30 日試用帳戶，無任何承諾——Questrade 及 Wealthsimple 均不提供模擬交易
• 背後為 Aviso Wealth，由 Desjardins Financial Holding 持有 50%、五個省級信用合作社中央機構及 CUMIS 持有 50%，受 CIRO 監管，並有每個帳戶類別 CAD 1,000,000 的 CIPF 保障
• ECN 費用由公司承擔而非轉嫁客戶，惟重複大量主動方加拿大交易除外，而 Qtrade 表示會在收費前聯絡您

缺點

• CAD 2,000,000 以下的所有現金結餘利息均為 0.00%——以 CAD 25,000 的現金緩衝計，相對 Wealthsimple 支票帳戶結餘，每年約損失 CAD 1,100 利息
• Qtrade 並無公布外匯百分比；其常見問題指 CAD/USD 兌換以 Bank of Canada 即期匯率加價進行（賣出時則減價），但沒有說明加價幅度，令投資美國的真實成本無法預先估算
• 手機應用程式在加拿大 App Store 評分為 3.7，而 Questrade 為 4.7、Wealthsimple 為 4.6，獨立評測者亦一致指出手機版是弱項
• 不設碎股、現貨加密貨幣、期貨、外匯或差價合約（CFD），除加拿大及美國外亦不能進入任何國際市場
• USD 註冊帳戶每季收費 USD 15（每年 USD 60），除非您持有 CAD 500,000 或每季交易 150 次；取消註冊全部收費 CAD 125，部分則為 CAD 50
• 客戶支援完全沒有即時聊天，並於 20:00 ET 關閉，週末不設服務；相比之下 Questrade 週末有服務，Wealthsimple 則全天候提供聊天支援

優點

• 買賣加拿大及美國股票與 ETF 一律 CAD 0 佣金，買賣雙方均如此，加拿大訂單亦完全沒有 ECN 費用
• 美國上市的股票期權合約費用為 CAD 0，被指派（assignment）亦免費——是僅有兩間提供此項優惠的加拿大經紀商之一
• Questrade Pro 對所有客戶均為免費，包括 Level 2 深度、逐筆成交（time and sales）、圖表交易、快捷鍵，以及多重期權策略建構工具
• 任何註冊或非註冊帳戶均沒有不活躍帳戶費、沒有年費，亦沒有最低結餘要求
• 雙貨幣註冊帳戶讓您可在 TFSA 或 RRSP 內持有 USD，免除每次美股股息及賣出時的強制貨幣兌換
• 碎股、IPO 前投資機會、私募信貸、債券、GIC、共同基金，以及同一品牌下獨立的 FX 及 CFD 帳戶
• 受 CIRO 規管，並享有每個帳戶類別 CAD 1,000,000 的 CIPF 保障，其作為加拿大最大獨立經紀商的紀錄可追溯至 1999 年

缺點

• 1.5% 的 CAD/USD 兌換收費偏高，除非您刻意管理貨幣，否則無法避免；以 CAD 20,000 買入美股計算，成本為 CAD 300，遠遠抵銷任何佣金節省
• 結餘低於 CAD 250,000 時，現金實際上為 0% 利息——公佈的公式為最優惠利率減 8.50%，並以零為下限——而 Wealthsimple 的支票戶口結餘則支付 1.25% 或以上
• 轉出帳戶（不論全部或部分）收費 CAD 150，每次股份過戶（journalling）要求收費 CAD 9.95，除非您每月支付 CAD 19.99 訂閱 Questrade Plus
• 「孖展利率低至最優惠利率減 2.5%」這個標榜數字，僅適用於每月交易 5,001 張或以上美國期權合約的客戶的 USD 借貸；標準的 CAD 非註冊帳戶利率為最優惠利率加 4.25%，註冊帳戶則須支付最優惠利率加 8.10%
• 沒有現貨加密貨幣、沒有交易所買賣期貨，亦沒有具實質意義的國際股票投資渠道——非美國的海外股票每邊收費為交易金額的 1%，最低 USD 195
• Questrade 並未宣傳有為自主操作客戶提供任何練習或模擬交易帳戶，因此沒有地方可在不動用真實資金風險的情況下學習使用 Questrade Pro