HK · 國家概況
透過「滬深港通」（Stock Connect）的北向交易，香港提供投資上海及深圳上市股票的途徑；就 2020 年起發生的違責事件，投資者賠償基金亦涵蓋此類交易。除佣金外，買入及沽出各徵收 0.1% 印花稅，是香港股票的經常性成本。經紀商受證券及期貨事務監察委員會（SFC）監管；持牌公司均有 CE 編號。
排行榜風險警告：差價合約及槓桿產品屬複雜工具，具有迅速虧損的高風險。投資價值可能下跌。過往表現並非未來業績的指標。
市場數據
我們資料庫中的 72 家經紀商裡，有 34 家接受居住在香港的客戶。下方數字只計算記錄中有據可查的內容——缺少的資料絕不算作「是」。
國家概況
監管、投資者保障與稅務——決定開戶選擇的3大要點。
HK · 國家概況
投資者保障
Investor Compensation Fund — up to HKD 500,000 per person for securities and a separate HKD 500,000 for futures, per holder on joint accounts. It pays when a licensed intermediary or authorised financial institution defaults in relation to exchange-traded products in Hong Kong, and, for defaults from 1 January 2020, also for Shanghai and Shenzhen securities traded through the Stock Connect northbound link.
決定性的一點
香港不徵收資本增值稅。根據稅務局（IRD），利得稅只適用於在香港經營的行業或業務所產生的利潤，並不包括出售資本資產所得的利潤；具買賣交易性質的活動則可能須繳付利得稅。來自本身須繳付利得稅的公司的股息，不計入應評稅利潤；我們未曾閱讀 IRD 就個人所收股息另行發出的說明。買賣香港股票須就買賣雙方各按代價金額的 0.1% 繳付印花稅（自 2023 年十一月 17 日起），來回計算即為 0.2%。香港與美國並無稅務協定，因此美國股息須繳付 30% 美國預扣稅。強積金（MPF）可扣稅自願性供款（TVC 帳戶）及合資格延期年金保費，合計每年最多可扣除 HKD 60,000。
在當地代扣稅款的經紀商
在我們的資料庫中，此國家/地區沒有服務商被列為稅款代扣方。如何申報收入，須依當地稅法辦理。
本資訊僅根據一般法律狀況提供方向性參考——並非稅務意見。您的個人情況及當時有效的法例才具決定性。
於此地提供
根據我們以10項加權標準得出的綜合評分排序。僅列出接受居住於此地客戶的服務商。
廣告披露：如合作關係生效，我們可能會透過經紀商連結賺取佣金。提供者的條款適用。佣金不會影響我們的評級；付費刊登會另行標示為贊助內容。
美國全方位服務巨擘，旗下亦擁有專業級交易平台 thinkorswim。
歐洲最全面的槓桿交易平台——而其收費方式，彷彿深知這一點。
成交量回贈 — 百慕達實體的 CFD 成交量回贈
通往全球幾乎所有市場最便宜的正規途徑——前提是您能夠接受其學習曲線。
最高 USD 1,000 股票 — 附股票獎賞的推薦計劃
注意：此按鈕只會連往Interactive Brokers的首頁，並非推薦連結。只有透過Interactive Brokers現有客戶的邀請開立帳戶，才可獲得股票獎賞。
零售 CFD 交易中最出色的圖表分析工具之一，卻包裹著一個比市場數目所暗示更狹窄的產品範圍。
原始點差配上五個交易平台，適合著重執行成本而非資產擁有權的交易者。
低至 0.0 點子 — 原始點差低至 0.0 點子，另收佣金
一家交易體驗媲美專業平台的丹麥銀行——產品廣泛、介面精緻，而且不再昂貴。
分級收費 — 帳戶等級越高，定價越優惠
Interactive Brokers 的市場覆蓋，包裹在德國監管、德國支援及德國電話號碼之中。
取得原始機構外匯報價最便宜的途徑之一——前提是您先弄清楚，簽約的到底是哪個實體。
加密貨幣界持牌最多的交易場所——亦是唯一同時是美國特許銀行的一家。
三十年歷史、六個一級監管牌照，以及外匯市場中最強的手機應用程式之一——但點差方面您需要自行想辦法應對。
原始點差定價、六張牌照，加上出色的手機應用程式——卻被其提款往績拖累。
一個桌面級交易終端機，包裹在零佣金應用程式之中——但支援團隊卻遠遠落後於軟件本身。
帳戶與服務
稅法的規定，附來源與日期。我們不評估某個帳戶是否適合您的情況——這並非稅務建議。
| 帳戶 | 上限 | 最短持有期 | 稅務處理 | 可投資產品與規則 | 來源 |
|---|---|---|---|---|---|
| TVCTax Deductible MPF Voluntary Contributions退休金產品 |
| 未註明 |
| 未註明 | 來源: gov.hk資料日期：2026年10月25日 |
| Qualifying Deferred Annuity Premiums保險合約 |
| 未註明 |
| 未註明 | 來源: gov.hk資料日期：2026年10月25日 |
只列出接受居住在香港客戶的經紀商，且只列有來源佐證的內容。某行未列出某經紀商，表示未有記錄——並非「否」。
按交易風格
每個類別對評分標準的加權方式各異——因此同一服務商甚少在各方面均勝出。
加權依據: 費用 · 交易平台
Interactive Brokers4.5
IG4.4加權依據: 費用 · 產品範圍
Interactive Brokers4.7IG4.5加權依據: 費用 · 交易平台
Interactive Brokers4.6IG4.5加權依據: 費用 · 交易平台
Interactive Brokers4.6IG4.5加權依據: 費用 · 安全與監管
Kraken4.2加權依據: 費用 · 安全與監管
IG4.5
CMC Markets4.5加權依據: 費用 · 安全與監管
Interactive Brokers4.7IG4.5加權依據: 教育 · 交易平台
eToro4.1加權依據: 費用 · 安全與監管
Interactive Brokers4.7透明度
透明度亦意味著要展示不足之處。以下已收錄服務商不接受居住於此地的客戶。
Fidelity Investments明確排除
Capital.com明確排除
XTB明確排除
Nordnet未提供
Questrade未提供
tastytrade未提供
Admirals (Admiral Markets)未提供
AJ Bell未提供
interactive investor未提供
LYNX未提供
Qtrade Direct Investing未提供
Trading 212未提供
Wealthsimple Trade未提供
DEGIRO未提供
flatex未提供
comdirect未提供
Consorsbank未提供
Freedom24未提供
Public.com未提供
Robinhood明確排除
Scalable Capital未提供
Bitpanda未提供
Cornèrtrader未提供
Lightyear未提供
Smartbroker+未提供
Trade Republic未提供
Markets.com明確排除
Yuh未提供
BUX未提供
PostFinance E-Trading未提供稅務與保障
每項資料均附來源及我們閱讀的日期。並非稅務或投資建議。
這類制度在機構倒閉、無法交還證券或資金時賠償，不涵蓋價格下跌。
美國股息 30%：與美國沒有稅務協定
來源: irs.gov資料日期：2026年10月25日未經評分，亦不在我們的排名內；按字母排列。資料來自服務商本身及所列來源。
以上各部分的每項資料，我們都在所列來源於所示日期閱讀。法規和服務會改變；以來源為準。
個別資料的說明備有德文及英文版本。
直接比較
收費適用於一般市況下的零售帳戶。各服務商的數據日期載於其分析頁面內。
| 排名# | 經紀商 | 總評分 | 股票（每張訂單） | 最低存款額 | 貨幣兌換 | 本地牌照 | 代扣稅款 | 資產類別 | 操作 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | Charles SchwabSEC · FINRA · FDIC | 4.6 | 免費 | 無 | 1 % | 本地牌照 | 代扣稅款 | 9 | 前往經紀商 風險警告：差價合約及其他槓桿產品屬複雜工具，由於槓桿作用，具有迅速虧損的高風險。請考慮您是否了解這些產品的運作方式，以及能否承擔虧損資金的高風險。 |
| 2 | IGFCA · BaFin · FINMA | 4.5 | 免費 | 無 | 0.8 % | 本地牌照 | 代扣稅款 | 13 | 前往經紀商 風險警告：差價合約及其他槓桿產品屬複雜工具，由於槓桿作用，具有迅速虧損的高風險。請考慮您是否了解這些產品的運作方式，以及能否承擔虧損資金的高風險。 |
| 3 | Interactive BrokersSEC · FCA · CBI | 4.5 | 0.05 % | 無 | 0 % | 本地牌照 | 代扣稅款 | 12 | 前往經紀商 風險警告：差價合約及其他槓桿產品屬複雜工具，由於槓桿作用，具有迅速虧損的高風險。請考慮您是否了解這些產品的運作方式，以及能否承擔虧損資金的高風險。 |
| 4 | CMC MarketsFCA · ASIC · BaFin | 4.4 | 免費 (差價合約) | 無 | 0.7 % | 本地牌照 | 代扣稅款 | 10 | 前往經紀商 風險警告：差價合約及其他槓桿產品屬複雜工具，由於槓桿作用，具有迅速虧損的高風險。請考慮您是否了解這些產品的運作方式，以及能否承擔虧損資金的高風險。 |
| 5 | PepperstoneFCA · ASIC · BaFin | 4.4 | 0.1 % (差價合約) | US$10 | 0.8 點子 | 本地牌照 | 代扣稅款 | 9 | 前往經紀商 風險警告：差價合約及其他槓桿產品屬複雜工具，由於槓桿作用，具有迅速虧損的高風險。請考慮您是否了解這些產品的運作方式，以及能否承擔虧損資金的高風險。 |
| 6 |  SaxoDFSA · FCA · FINMA | 4.4 | 0.08 % | 無 | 0.25 % | 本地牌照 | 代扣稅款 | 11 | 前往經紀商 風險警告：差價合約及其他槓桿產品屬複雜工具，由於槓桿作用，具有迅速虧損的高風險。請考慮您是否了解這些產品的運作方式，以及能否承擔虧損資金的高風險。 |
| 7 |  CapTraderBaFin · CBI · FCA | 4.2 | 0.1 % | €2,000 | 0 % | 本地牌照 | 代扣稅款 | 11 | 前往經紀商 風險警告：差價合約及其他槓桿產品屬複雜工具，由於槓桿作用，具有迅速虧損的高風險。請考慮您是否了解這些產品的運作方式，以及能否承擔虧損資金的高風險。 |
| 8 | IC MarketsASIC · CySEC · FSA | 4.2 | 0.1 % (差價合約) | €200 | 0.8 點子 | 本地牌照 | 代扣稅款 | 9 | 前往經紀商 風險警告：差價合約及其他槓桿產品屬複雜工具，由於槓桿作用，具有迅速虧損的高風險。請考慮您是否了解這些產品的運作方式，以及能否承擔虧損資金的高風險。 |
該服務商持有此國家/地區監管機構發出的牌照。 在我們的資料庫中，該服務商被列為此國家/地區的稅款代扣方。
廣告披露：如合作關係生效，我們可能會透過經紀商連結賺取佣金。提供者的條款適用。佣金不會影響我們的評級；付費刊登會另行標示為贊助內容。
國家
Brokaro 上的內容僅供參考，並不構成投資、法律或稅務建議。所有資料均不作任何保證；一切以相關服務提供者本身的資料為準。
延伸閱讀
稅務、費用與監管的背景說明，以及可輸入您自己金額的計算工具。
香港的印花稅、新加坡的 SRS 及 CPFIS、台灣的複委託及證券交易稅：三個市場的稅務、投資者保障及帳戶。
收費、外匯加價、監管、執行：決定經紀商實際成本的十個要點，附具體計算範例及決策清單。
佣金、點差、外匯加價、託管費及轉嫁徵費：經紀商成本的五個層面，按其運作機制逐一解說，並以實際數字加以演算。
對於買入美國資產的歐元及瑞士法郎投資者而言，外匯加價通常是單一最大的成本項目。本文剖析經紀商如何收費、如何隱藏這項收費，以及如何降低它。
查冊只需五分鐘，便能篩走大部分候選經紀商。文中亦提供 12 個警號、紅利條件背後的算式，以及提款測試。
零佣金經紀商的盈利方式：訂單流回佣、價差、現金利息及外匯兌換。歐盟禁令帶來甚麼改變，以及PFOF實際令投資者付出多少代價。
在每家經紀商交易一年的實際成本是多少？
儲蓄計劃隨時間推移的成本及最終價值。
德國
奧地利
瑞士
英國
美國
荷蘭
法國
加拿大
意大利
西班牙
波蘭
瑞典
挪威
丹麥
比利時
葡萄牙
愛爾蘭